macd怎么看(看懂macd)

在使用指标之前，我们应该了解各种指标背后的原理。只有理解了他们，才能真正“理解”这个指标。否则，死记硬背，死记硬背，很难做成一笔好买卖。

1.什么是MACD指标？

MACD有两条线路，快线和慢线。

快线对应的是12个周期的指数移动平均线EMA12和26个周期的指数移动平均线EMA26之差。

当价格趋势越来越“一去不复返”的时候，EMA12和EMA26的差价会拉大，快线价值会增加。

慢线是快线的9期指数移动平均线。慢线是快线的均线，走势会比快线平滑。

直方图是快线和慢线之间的差异。所以直方图对应的零点就是快线和慢线对应的金叉点。

用一句话概括MACD的原则:

快线:两期均线之差。

慢线:快线的移动平均线。

直方图:快线和慢线的区别。

从原理上可以看出，MACD本身会比其他指标更“滞后”。移动平均线落后于价格。均线的均线不是更滞后吗？

理解了MACD的原理后，让我们来谈谈两个最简单的用法。

用作趋势跟踪:

金叉(快线上穿越慢线)长，死叉(慢线下穿越快线)是空。Right就是这么简单粗暴的用法。

我们假设一个很简单的交易策略:出现金叉时，平仓空单，开多单；如果出现死叉，我们就做多单，开空单，以4小时欧元为例复盘。

显然，MACD的金叉成功率很高，效果很好。但是在接下来的盘整震荡行情中，金叉和死叉纠缠不断。

我还在图表中大致画出了账户资金的变化曲线。如果按照[/k0/]的计划，这个市场的账户资金变化大概就是图中所示的趋势。

很多同学也意识到了“金叉死叉”的趋势策略在趋势行情中应该是有效的。趋势行情和平时行情最大的区别就是波动率不同。

我们可以对比ATR指标来比较波动率。可以看到金叉死叉策略的一些ATR值比平时高出几倍。

2020年的各种突发事件都会对金融市场产生很大影响，导致市场整体波动性急剧上升。所以“金叉死叉”的趋势策略会表现的很好——事实上，几乎任何趋势指标策略在历史行情中都会表现的很好，区别可能只是赚100元和赚99元的区别。

用作逆转判断:

背离是指价格不断创出新高(新低)，但指标交叉点/柱状图没有跟随新高(新低)。被视为背离，意味着行情即将反转。

图是一个明显的偏离的例子。MACD背离出现在上升趋势的顶部后，后市成功反转，掉头向下。

偏离的本质是一种“衰竭逆转”的思想。价格的驱动力在减弱，于是出现了价格创新高，指数走低的现象。当驱动力完全消失时，表明价格已经反转。

不像金叉这种具体指标，背离是可以重复的。例如，图中MACD快线和慢线的交点向下移动了四次，在价格出现四次背离后，最终下跌。

如果你在第一次背离后立即进场做空，你将面临箱体内的长期携带单。虽然如果能达到最终反转点还是可以盈利的，但显然不会是一个很好的进场点。

建议将MACD偏差作为辅助指标。偏离只会增加我们看待反转的倾向，而不是作为直接依据。

图中这句经典语录也是上一篇文章中的作业题目。背离叠加后，看空倾向更加明显。

偏离只会增加反转的倾向。而且价格反转也不一定背离。

二、MACD的劣势

第一点是MACD严重滞后。

滞后是趋势指标的通病，MACD滞后于其他指标——移动平均线的移动平均线，滞后两次。因此，在震荡波段行情中，市场在信号出现之前已经走过了大半个MACD。

图中的波段震荡行情，金叉交易会一直看着浮盈转亏。原因是MACD的过度滞后。

但是，滞后不是坏事，所有的趋势指标都是滞后的。它是通过市场的短周期来判断趋势的，这部分滞后就是趋势策略的系统内交易成本。

第二点是MACD的计算使用收盘价格作为计算数据来源。

我们知道k线包括开盘价、最高价、最低价和收盘价四个要素。

只用收盘价来计算，显然会造成数据缺失的问题。如果出现长影线，对后市影响很大，但这部分影线数据是在MACD的计算中丢失的。

图片就是一个很好的例子。日元月线图中，上个月，美日收了一根上下影线较长的十字星，波动率明显增大。然而，MACD在计算中仅使用收盘价，忽略了这种波动对后续市场的影响。

虽然很多报价软件也提供了计算待调整价格的来源，但是除了收盘价还有其他选项，比如中间价等等。但实际上整个k线简化成一个价位，丢失了很多数据。

在这种情况下，实战类的k线价格行为可以识别不同形态的k线，避免数据丢失，更好地反映价格走势。

第三，MT4单线MACD的问题

请注意，MT4的MACD是单线MACD，不同于很多人平时使用的双线MACD。翻译，也就是在MT4的MACD，

单线MACD的线=双线MACD的慢线

单线MACD直方图=双线MACD中的快线

也就是说，删除双线MACD中的直方图，将快线改为方形直方图形式，就是MT4中的单线MACD。

在Tradingview上进行以下设置后，MT4中的单线MACD风格被调出

调整后的Tradingview和MT4单线MACD

问题:你认为看指标和看裸K交易有什么异同？请在评论区留言。